什么是货币互换（外汇互换）的概念？

货币互换是指各方之间达成的协议，约定在未来某个预定日期以预定汇率交换不同货币的本金。

类型

货币互换的两种类型如下：

  • 固定利率对固定利率 - 将一种货币的固定利率支付与等值另一种货币的贷款进行交换。

  • 固定利率对浮动利率 - 将一种货币的固定利率债务与另一种货币的浮动利率债务进行交换。

阶段

货币互换包括以下阶段：

  • 确定外汇市场。

  • 在互换期间进行利息支付的交换。

  • 到期时，本金重新交换。

本金通常以以下任何方式交换：

  • 开始时。

  • 结束时。

  • 在开始和结束之间。

  • 既不在开始时，也不在结束时。

好处

货币互换的好处如下：

  • 公司以一种货币筹集资金，并以另一种货币节省资金。

  • 可以在货币之间转换贷款。

  • 风险对冲的灵活性。

  • 公司可以撤销其错误的决定。

  • 可以锁定较长时间的汇率。

  • 可以重组公司负债。

  • 以较低的成本筹集资金。

  • 流动性程度高。

  • 提前终止取决于各方之间的协议。

  • 用于对冲。

  • 货币互换可以在交易生命周期的任何时间进行。

更新于：2022年5月18日

207 次浏览

开启您的职业生涯

完成课程获得认证

开始学习
广告